Почему Meta инвестирует $100 млрд в AI-чипы AMD?
Meta подписала масштабное соглашение с AMD на поставку полупроводников для искусственного интеллекта общей стоимостью около 100 миллиардов долларов. Об этом сообщило издание Chosun Ilbo. Новость появилась всего через неделю после заключения многомиллиардного контракта Meta с Nvidia.
В рамках договора AMD поставит Meta AI-чипы совокупной мощностью 6 гигаватт (ГВт) в течение пяти лет и нескольких технологических поколений. Этот шаг напрямую связан со стратегией Марка Цукерберга по созданию так называемого «персонального супер-интеллекта».
Как новые дата-центры Meta поддерживают стратегию ИИ?
Meta активно расширяет инфраструктуру центров обработки данных в США. После запуска 1-ГВт центра «Prometheus» в штате Огайо и комплекса «Hyperion» в Луизиане с потенциалом расширения до 5 ГВт компания планирует строительство кампусов мощностью в десятки и даже сотни гигаватт.
Специально для Meta AMD разрабатывает новое поколение AI-чипа MI450, ориентированного на задачи inference — этапа, на котором обученные модели ИИ применяются на практике. Именно такие решения станут основой для будущих сервисов Meta в сфере супер-интеллекта.
В чем особенность схемы «чипы плюс акции»?
Контракт между Meta и AMD включает не только поставку оборудования, но и инвестиционный компонент. Если Meta выкупит весь объем в 6 ГВт до февраля 2031 года, компания получит право приобрести до 160 миллионов акций AMD по цене 0,01 доллара за акцию.
Это соответствует примерно 10% доле в капитале AMD. Фактически Meta получает стратегический бонус лояльности: при росте рыночной стоимости AMD потенциальная прибыль может составить сотни миллиардов долларов.
Аналогичное соглашение на 6 ГВт AMD ранее подписала с OpenAI, предоставив такую же возможность приобретения 10% акций. Несмотря на статус второго игрока после Nvidia, доля AMD на рынке AI-ускорителей сейчас составляет около 7%, тогда как Nvidia контролирует примерно 93%.
Какие перспективы это открывает для Samsung Electronics и SK Hynix?
Сделка рассматривается как позитивный сигнал для южнокорейской полупроводниковой отрасли. Высокий спрос на высокоскоростную память HBM, необходимую для AI-чипов, может сохраняться в долгосрочной перспективе, поддерживая позиции Samsung Electronics и SK Hynix.
AMD уже выбрала Samsung Electronics в качестве ключевого поставщика HBM для своих текущих AI-решений. Ожидается, что память следующего поколения HBM4 от Samsung будет активно использоваться в будущих процессорах AMD.
Кроме того, по мере роста заказов AMD часть объемов, которые не сможет обработать Taiwan Semiconductor Manufacturing Co. (TSMC), потенциально может перейти на производственные мощности Samsung. В прошлом году председатель Samsung Electronics Ли Чжэ Ён встречался в США с генеральным директором AMD Лизой Су, обсуждая заказы на 2-нм техпроцесс.
Означает ли это долгосрочный рост спроса на AI-полупроводники?
Крупнейшие технологические компании стремятся заранее зафиксировать поставки ограниченного объема AI-чипов через многолетние контракты. На фоне дефицита памяти акции Samsung Electronics и SK Hynix достигли рекордных уровней.
Переход от единичных гигаваттных центров к инфраструктуре мощностью в десятки и сотни гигаватт указывает на устойчивый долгосрочный спрос на AI-процессоры и высокопроизводительную память. Это формирует благоприятные перспективы для глобального рынка полупроводников.